엔비디아, NVLink Fusion 개방하고 패브릭을 자사에 묶어두려 20억 달러 투입

요약

엔비디아는 통제된 개방으로 개방형 패브릭 흐름에 맞서고 있다. NVLink Fusion은 자사의 스케일업 인터커넥트를 타사 CPU·가속기에 라이선스하며, 파트너로는 미디어텍, 마벨, 알칩, 아스테라 랩스, 시놉시스, 케이던스, 그리고 포토닉스 스타트업 라이트매터가 이름을 올렸다. NVLink-C2C 칩렛을 통해 맞춤형 실리콘을 엔비디아의 랙 규모 스택(Vera CPU, ConnectX, BlueField, Spectrum-X)에 붙일 수 있다. 2026년 3월 31일 엔비디아는 마벨에 20억 달러를 투자했으며, 마벨은 맞춤형 xPU와 Fusion 호환 네트워킹을 공급한다. 비판자들은 이 지분을 「투자가 아니라 통행료 징수소」로 본다. 경쟁사 칩이 합류할 수는 있어도 오직 엔비디아의 인터커넥트 위에서만이며, 개방형 UALink와 Ultra Ethernet에 대한 방어적 조치다.

숫자로 보기

• 20억 달러, 엔비디아의 마벨 투자(2026년 3월 31일 발표).
• 7곳 이상, 거명된 Fusion 실리콘 파트너(미디어텍, 마벨, 알칩, 아스테라 랩스, 시놉시스, 케이던스, 라이트매터).
• C2C, 패브릭을 맞춤형 다이로 확장하는 NVLink 칩 간 경로.
• 2, 맞서는 개방형 경쟁 규격(스케일업의 UALink, 스케일아웃의 Ultra Ethernet).

왜 중요한가

스케일업 패브릭을 쥔 쪽이 향후 10년 AI 이익이 고이는 곳을 쥔다. 파트너 실리콘이 UALink로 이탈하는 대신 NVLink에 붙게 함으로써, 엔비디아는 개방을 가장하면서도 인터커넥트와 그 표준의 중력을 독점 상태로 유지한다. 마벨에 들어간 자금은 개방형 패브릭 공급자가 될 수 있던 기업을 엔비디아 궤도에 묶어둔다.

지켜볼 점

• Fusion 파트너들이 UALink/UEC 부품도 함께 출시할지, 아니면 엔비디아 패브릭에 전념할지.
• 마벨 지분과 Fusion 라이선스 조건에 대한 반독점·락인 조사.
• 포토닉스 인터커넥트의 복병으로서 라이트매터의 광학 NVLink.